自從央行等十部委聯合發布《關于促進互聯網金融健康發展的指導意見》(以下簡稱《指導意見》)以來，對這部《指導意見》的解讀聲音不絕于耳。而作為島城本土互聯網金融平臺之一的開開貸網貸平臺總經理王超也有話要說，“盼星星盼月亮，終于把它盼來了!”在《指導意見》出臺前，島城互聯網金融行業特別是網絡借貸領域一直依靠自律管理，他們希望在《指導意見》出臺后，青島互聯網金融行業能迎來真正的春天。

青島平臺歷史比余額寶還早

互聯網金融首次進入大眾視野是在2013年底，當時以余額寶為代表的互聯網“寶寶”們以超高收益和零門檻吸引了普通百姓的目光，也第一次讓理財走進每一個普通人的生活。此后，騰訊、百度、京東、蘇寧、新浪等互聯網巨頭紛紛推出“寶寶”產品，一時間各大銀行存款搬家，傳統金融機構陣地告急。

如果說2013年互聯網金融業屬于“寶寶”們，那么2014年網絡借貸的粉墨登場則再次將互聯網金融推向高潮。據王超介紹，當時注冊地在青島的網絡借貸平臺就有10多家，最大規模的已經可以做到一年上億元。

“當時青島大街小巷關于網絡借貸的傳單隨處可見，市民們也普遍開始接受這種新興的理財方式。”王超所在的開開貸網絡借貸平臺早在2011年就已經上線，“我們的歷史比余額寶還要早。”但在平臺成立之初，島城市民對網絡借貸并不感冒。

在隨后幾年里，互聯網金融在爭議聲中艱難前行。真正讓這一新生事物停下的是各地頻發的網絡借貸平臺跑路事件，這也讓島城的平臺經營者們意識到監管和風險控制的重要性。

2014年6月，在兩家青島本地平臺的牽頭下，山東省互聯網金融協會正式成立，包括12家青島平臺在內的全省41家P2P平臺加入協會，并共同簽署了《山東省互聯網金融行業自律公約》，青島互聯網金融自律體系初步建立。協會秘書長郭丹曾告訴記者：“在缺乏政府監管的情況下，我們只能盡可能地進行企業自律和行業自律。此外，在監管細則出臺前，建立一個與政府交流渠道，方便監管機構調研是協會成立的另一個重要作用。”

外來大型平臺來青搶食

在本土平臺蓬勃發展的同時，全國大型互聯網金融巨頭也紛紛盯上了青島市場這塊“大蛋糕”。據了解，目前包括宜信財富、中融民信、點融網等在內的多個平臺均在青島設立了分公司。今年4月，宜信籌備已久的全球首家財富管理品牌體驗店——宜信財富空間在青島開門納客。而在今年6月，有著美國血統的點融網青島分公司也正式成立。

記者了解到，兩家互聯網金融巨頭的側重點并不相同，宜信更加注重通過產品吸引青島大眾富裕階層投資，而點融網則將尋找青島本地借款人的資金需求作為突破口。

面對外來者的搶食，青島本地平臺卻認為壓力不大，“互聯網金融以網絡為載體，本身就突破了地域的限制，投資人可通過網絡選擇自己信賴的平臺，包括青島本地平臺在內，投資人都來自全國各地。”王超說。

市民季先生是一位網絡借貸平臺投資的老手。在他看來，青島本土企業仍有自己的優勢。“就拿我的一次投資經歷來說，我曾經投資過一個海產品養殖公司。我會不定期地去公司考察，看看我投資的錢都用在了哪里，項目進展得怎么樣。如果不滿意，我可以隨時把本金拿回來。”通過這個項目，季先生與海產品養殖公司的老板龐先生成了朋友。“這樣的例子還有很多，而且我們投資人之間也會慢慢熟悉，網站上掛出新的項目后，我們會相約一起去考察。”季先生說。

網貸平臺洗牌在所難免

如今，互聯網金融行業終于迎來了第一個監管文件，沒人管的“寶寶”們終于有媽了。“作為從業者，我們盼這份文件盼了好幾年了。”王超告訴記者：“《指導意見》的核心一是鼓勵創新，二是適度監管，這表明監管層對互聯網金融的態度是鼓勵，而不是限制，這一點很重要。”

錢吧CEO臧建民指出，《指導意見》的出臺可以說是互聯網金融行業的一大利好。《指導意見》第一次從政策和制度層面肯定了基于互聯網的金融創新，明確了互聯網金融的內涵和法律實質，明確指出P2P屬于民間借貸范疇，受合同法、民法通則等法律法規的規范。臧建民說：“從實務方面看，對于當前逐漸成型的幾類創新模式，如第三方支付、網絡借貸(P2P)、股權眾籌、互聯網基金銷售等，都提出了務實的指導，并且在資金托管、信息披露及安全等方面，都明確了操作底線和業務邊界。相信《指導意見》的出臺將使互聯網金融的發展更加規范和透明，而一些不合規的平臺和企業勢必會被清洗，已經具備一定規模的企業將走上整合擴張的快車道，行業馬太效應初步顯現。”

青島科技大學金融系主任蔡蘇文認為，近幾年我國互聯網金融發展迅速，但也暴露出了一些問題和風險隱患，行業發展“缺門檻、缺規則、缺監管”，出現了多起經營者“卷款跑路”事件。而《指導意見》的出臺將推動從業者的自律和行業規范性，對行業發展起利好作用，圍繞互聯網金融的服務業將成為新的創新、創業方向。

青島“寶寶”們尋求突圍

對于島城眾多網絡借貸平臺來說，隨著《指導意見》的發布，未來也將面臨巨大挑戰。“因為《指導意見》中有兩點目前青島本土平臺很難做到。”王超說，“一是銀行存管用戶資金，目前大部分平臺都采用的是第三方托管的方式。”如何與銀行合作，進行資金存管，將是擺在青島網絡借貸平臺面前的第一道難題。“第二個問題是《指導意見》將平臺定位為信息中介，也就是說平臺不能再提供擔保。”王超說，“青島的平臺現在都有擔保或變相擔保存在。”

面對外來平臺的搶食和未來行業的變革，青島本土互聯網金融平臺正在以各自的方式尋求突圍。“目前我們正在建立一個新的平臺，這個平臺會完全按照《指導意見》的要求，做成純信息平臺，平臺不再為客戶兜底，而是引入第三方擔保人，只要有擔保資質的企業或個人，都可以在平臺上為借款人做擔保。”王超說，目前新的信用平臺已經有了初始版本，馬上就將正式上線。

突圍的另一個方向是深入某一特定行業，基于典當行業務而成立的網貸平臺山東青島新博貸是省內首個專注于典當行業的互聯網金融平臺。青島新博貸總經理楊明表示，目前青島典當行有100余家，但典當行很難在銀行獲取周轉資金，成為制約行業發展的一個重要難題。而新博貸的出現為島城典當行們搭建了一個互聯網融資的平臺。

對于青島網貸平臺的未來，51眾籌聯合創始人冷蕭認為：“從全國范圍來看，好的平臺未來必將走上上市的道路，而目前青島的平臺還不具備上市條件，當務之急應當是成為整個華東地區 行業的領航者。”融360CEO葉大清在受訪時也表示：“未來，純信息撮合的平臺型的創新模式將持續受到監管部門和資本市場的認可和支持，頂尖的平臺型企業有望兩年內上市。”

風險控制仍是未來首要問題

采訪中，多位互聯網金融行業業內人士向記者坦言，最近A股市場的動蕩加快了互聯網金融指導意見的出臺。一位不愿意透露姓名的島城互聯網金融平臺董事長告訴記者：“在上半年A股市場持續上漲期間，有借款人將原本的項目資金挪用炒股，而在6月份的劇烈震蕩中，這部分借款人被強制平倉，這也導致互聯網金融平臺出現一定程度的還款危機。”

這暴露了互聯網金融在風險控制上仍存在漏洞，業內人士表示，未來風險控制仍將是互聯網金融行業發展需要解決的首要問題，也是《指導意見》出臺的主旨。

匯盈貸網貸平臺總經理郭笑旭表示：“P2P行業發展的三個核心點：一是風險控制、二是風險控制、三還是風險控制。”P2P平臺的風險主要來自兩個方面：一是投資客戶的流動性風險，尤其是大的投資客戶，如果這些投資客戶撤資將會讓P2P平臺的資金鏈緊繃;二是融資客戶的償還風險，這是目前平臺面臨的主要風險，考驗著平臺的風控能力。

錢吧CEO臧建民也指出，互聯網金融的核心是風控，優秀的互聯網金融平臺會有嚴密的風控體系來保障投資者利益。

五條幫您甄別優質金融平臺

山東互聯網金融行業協會相關負責人提醒投資者：“投資人第一考慮的要素應該是風險，第二才是高收益，甄別、選擇有實力、合法、合規經營的平臺比選擇哪個平臺的收益更高重要得多。”

該負責人建議投資者：首先要考察公司以及股東的背景，一般來說，成立時間較長的平臺是比較安全的，而一旦發現平臺或平臺老板有不良征信記錄或曾被法院因資金問題傳喚，這樣的平臺顯然不能碰。其次，就是考察平臺的核心風控能力，比如有無專門的風控團隊，有無擔保公司合作，標的是否有質押或者抵押物等，通過風控手段可以保證即使出現借款人無法按時還款的情況，投資者也能獲得應得的收益。第三個要考察的是平臺業務的真實性。有的平臺會將借款客戶部分資料以及借款標的打款記錄予以公示，因為理論上銀行流水造假的可能性較小，這類平臺的安全性比較高。第四，可以考察平臺有沒有與大的機構合作。“如果平臺背后有銀行、上市公司、大型擔保公司等支持，那平臺的安全性也就有了保障。最后，貸后管理水平，也是篩選P2P平臺的重要標準。上述負責人說：“一般來說，貸款收回率高，預期收益率有保證的平臺是值得信賴的。” 記者 喬秀峰 孫曉琳